2020年一季度,深圳市生產(chǎn)總值為5785.6億元,同比下降6.6%。華為、中興通訊、愛(ài)立信、中國(guó)信科(大唐移動(dòng))中標(biāo),共同瓜分了330億元左右的訂單。
4月26日,深圳市統(tǒng)計(jì)局在其官網(wǎng)發(fā)布,2020年一季度,深圳市生產(chǎn)總值為5785.6億元,同比下降6.6%。其中,第一產(chǎn)業(yè)增加值為5.21億元,下降9.8%;第二產(chǎn)業(yè)增加值為1929.8億元,下降14.1%;第三產(chǎn)業(yè)增加值為3850.58億元,下降1.8%。
具體來(lái)看,固定資產(chǎn)投資回升較快。一季度,全市固定資產(chǎn)投資同比下降16.1%,比1-2月回升6.8個(gè)百分點(diǎn)。其中,房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)投資增長(zhǎng)2.1%,非房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)投資下降28.2%。在固定資產(chǎn)投資中,基礎(chǔ)設(shè)施投資下降21.4%,工業(yè)投資下降22.7%,其中工業(yè)技術(shù)改造投資下降34%。民間投資下降19%。
社會(huì)消費(fèi)品零售總額降幅較大。一季度,全市社會(huì)消費(fèi)品零售總額為1533.77億元,同比下降22.9%,其中,商品零售下降21.9%,餐飲收入下降30.8%。
戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)小幅下降。一季度,全市戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)增加值為2005.84億元,同比下降8.8%。其中,數(shù)字經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)4.9%,生物醫(yī)藥下降2.6%,新材料下降8.2%,新一代信息技術(shù)下降8.7%,高端裝備制造下降13.3%。
此外,財(cái)政收支負(fù)增長(zhǎng),金融存貸款較快增長(zhǎng)。一季度,全市一般公共預(yù)算收入905.62億元,同比下降12.8%;一般公共預(yù)算支出963.72億元,下降18.3%。截至3月末,全市金融機(jī)構(gòu)(含外資)本外幣存款余額為89983.31億元,同比增長(zhǎng)17%;金融機(jī)構(gòu)(含外資)本外幣貸款余額為62607.49億元,增長(zhǎng)14.2%。
進(jìn)出口數(shù)據(jù)有好轉(zhuǎn)跡象。海關(guān)數(shù)據(jù)顯示,一季度深圳全市進(jìn)出口總額為5747.81億元,同比下降11.7%,比1-2月縮小5.9個(gè)百分點(diǎn)。其中,出口總額為2915.9億元,下降21.1%,比1-2月縮小5.3個(gè)百分點(diǎn);進(jìn)口總額為2831.91億元,增速扭負(fù)為正,增長(zhǎng)0.7%。
5G需求依然強(qiáng)勁
為帶動(dòng)國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)對(duì)沖疫情影響,包括5G、數(shù)據(jù)中心等在內(nèi)的“新基建”被重點(diǎn)推出。其中,5G被確立為“新基建”的領(lǐng)軍概念。隨后,國(guó)內(nèi)5G行業(yè)的發(fā)展進(jìn)入加速期。
3月份,中國(guó)移動(dòng)公布了總額371億元的2020年5G二期無(wú)線網(wǎng)主設(shè)備集采方案,華為(57.25%)、中興通訊(28.68%)、愛(ài)立信(11.45%)和中國(guó)信科(2.62%)中標(biāo),華為、中興等3家國(guó)內(nèi)企業(yè)以近九成的份額搶走絕大部分訂單。受此影響,5G板塊也迎來(lái)一波上漲的機(jī)會(huì),5個(gè)交易日里概念指數(shù)漲幅近9%。
在傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)版圖中,中國(guó)主要扮演生產(chǎn)角色,歐美扮演需求角色。近些年雖然中國(guó)內(nèi)需快速增長(zhǎng),但還未能取代歐美在需求端的影響力。
受新冠肺炎影響,全球經(jīng)濟(jì)遭受了非常大的打擊。生產(chǎn)端來(lái)說(shuō),中國(guó)已充分復(fù)工復(fù)產(chǎn),不存在較大問(wèn)題,但需求端因歐美疫情嚴(yán)重而極端疲軟。簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō),目前制約中國(guó)經(jīng)濟(jì)的一大重要問(wèn)題,是需求和訂單的不確定性。
然而與其他行業(yè)不同,從近期情況來(lái)看,5G方面的需求較為強(qiáng)勁。首先,5G終端用戶增速較快。3月底中國(guó)移動(dòng)5G套餐客戶數(shù)累計(jì)達(dá)到3172.3萬(wàn)戶,相比2個(gè)月前大增近5倍。
其次,新興的直播帶貨行業(yè)、工業(yè)電商產(chǎn)生了新的5G需求。直播對(duì)于網(wǎng)絡(luò)的要求非常高,25日董明珠直播帶貨首秀失敗便是因?yàn)榫W(wǎng)絡(luò)卡頓。目前,工信部遴選了41個(gè)工業(yè)電商的試點(diǎn)示范項(xiàng)目,持續(xù)推進(jìn)工業(yè)電子商務(wù)創(chuàng)新發(fā)展,培育了一批交易規(guī)模達(dá)到百億級(jí)、千億級(jí)的工業(yè)電子商務(wù)平臺(tái)。為確保順利進(jìn)行,工信部表示將加快5G的建設(shè)力度。
最后,國(guó)內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)流量近期增長(zhǎng)非?,是直接的需求所在。工信部介紹,2020年我國(guó)一季度移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)接入流量同比增長(zhǎng)39.3%,今年3月戶均移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)接入流量達(dá)9.5GB,為近12個(gè)月以來(lái)的最高點(diǎn)。
330億5G基站集采大單
3月份,中國(guó)電信與中國(guó)聯(lián)通分別發(fā)布內(nèi)容相同的招標(biāo)公告,兩家將一起開(kāi)啟5GSA無(wú)線主設(shè)備集中采購(gòu)。項(xiàng)目規(guī)模是中國(guó)電信和中國(guó)聯(lián)通相關(guān)本地網(wǎng)5G建設(shè)所需SA無(wú)線主設(shè)備,共約25萬(wàn)站。全球排名前列的5G設(shè)備廠商,比如華為、中興、諾基亞、愛(ài)立信和大唐都參與了招標(biāo)活動(dòng)。
4月24日晚,電信和聯(lián)通公布了“2020年5GSA新建工程無(wú)線主設(shè)備聯(lián)合集中采購(gòu)項(xiàng)目”的中標(biāo)候選人結(jié)果。諾基亞出局,華為、中興通訊、愛(ài)立信、中國(guó)信科(大唐移動(dòng))中標(biāo),共同瓜分了整體集采金額330億元左右。
從份額看,華為與中興通訊依然是最大贏家,產(chǎn)業(yè)鏈消息預(yù)估華為份額可能過(guò)半,兩家份額合計(jì)達(dá)到88%,愛(ài)立信和中國(guó)信科也分別獲得部分份額。在中國(guó)移動(dòng)集采出局后,諾基亞此次在電信和聯(lián)通集采案中再次馬失前蹄,可謂損失慘重。諾基亞貝爾官方發(fā)表聲明稱(chēng),作為中國(guó)運(yùn)營(yíng)商的長(zhǎng)期合作伙伴,雖感到遺憾,但將尊重中國(guó)電信和中國(guó)聯(lián)通的決定,未來(lái)對(duì)中國(guó)的承諾也會(huì)保持不變。
截至3月底,全國(guó)已經(jīng)建成的5G基站達(dá)到19.8萬(wàn)個(gè),獨(dú)立組網(wǎng)的5GSA商用,也將在2020年正式開(kāi)啟,三大運(yùn)營(yíng)商都在加快網(wǎng)絡(luò)建設(shè)進(jìn)度。隨著三大運(yùn)營(yíng)商5G集采的展開(kāi),行業(yè)發(fā)展顯然已經(jīng)按下加速鍵,市場(chǎng)需求快速擴(kuò)大。
5G基站建設(shè)核心標(biāo)的
財(cái)信證券表示,年內(nèi)當(dāng)聚焦于“新基建”的投資機(jī)會(huì),其中5G和數(shù)據(jù)中心將會(huì)最先表現(xiàn),在當(dāng)前疫情所導(dǎo)致的國(guó)內(nèi)外不確定性增加的情況下,5G資本開(kāi)支是科技板塊中少數(shù)給出較明確指引的方向之一,這方面主設(shè)備商將確定受益。
長(zhǎng)江證券表示,伴隨中國(guó)聯(lián)通、中國(guó)電信5G基站建設(shè)節(jié)奏加快,中國(guó)移動(dòng)5G基站招標(biāo)開(kāi)啟,包括主設(shè)備、傳輸設(shè)備、光模塊、無(wú)線射頻、PCB、通信連接器等在內(nèi)的細(xì)分產(chǎn)業(yè)鏈有望全面受益。
根據(jù)券商研報(bào),下面就5G基站建設(shè)受益的核心標(biāo)的做系統(tǒng)梳理。主設(shè)備商:中興通訊、烽火通信;通信解決方案提供商:大唐電信;網(wǎng)絡(luò)規(guī)劃設(shè)計(jì):杰賽科、國(guó)脈科技;基站天線:東山精密、世嘉科技、通宇通訊等;天線振子:碩貝德、信維通信等;射頻濾波器:大富科技、武漢凡谷、春興精工等;PCB:滬電股份、深南科技等;光通信模塊:中際旭創(chuàng)、光迅科技、新易盛等;光纖光纜:長(zhǎng)飛光纖、亨通光電等;小基站:中興通訊、日海智能、三維通信等。
上述35只5G建設(shè)核心股中,31股已公布2019年業(yè)績(jī)?cè)龇?1股歸母凈利增長(zhǎng),其中8股歸母凈利實(shí)現(xiàn)翻番以上。
35股中有18股年內(nèi)獲得北上資金的加倉(cāng),長(zhǎng)飛光纖、深南電路獲加倉(cāng)幅度最大,均超過(guò)1個(gè)百分點(diǎn)。
來(lái)源:數(shù)據(jù)寶